亚马逊与金融科技公司Fiserv合作(CB insights亚马逊的金融科技布局)

立一家控股银行更具吸引力。

宜信研究院对该研究内容进行了编译整理，供国内读者参考。

主要内容框架

一、亚马逊的产品策略

支付产品数字现金账户贷款产品下一个财务支柱

二、美国以外的市场策略

印度墨西哥

一、亚马逊产品策略

1、支付产品：Amazon Pay

用户的支付体验最接近亚马逊核心电商业务，而支付业务最核心的关键是：提高公司的现金效率，同时使客户体验无摩擦支付。因此亚马逊一直积极投资于支付基础设施和服务。

亚马逊的最新支付产品为Amazon Pay，它是一款包含消费者数字钱包、在线支付和线下实体商家支付的支付网络。自2019年以来，亚马逊投资于使Amazon Pay不断发展的市场，包括与收单行Worldpay建立合作伙伴关系等。而在这之前的十几年中，亚马逊已经在支付领域不断探索。

亚马逊支付业务里程碑

来源：CBinsights

亚马逊的第一个知名支付产品Pay with Amazon于2007年推出。同年，该公司收购了TextPayMe，这是一种点对点移动服务，于2011年重新推出为Amazon Webpay。Webpay未能获得用户的青睐，并于2014年被关闭，彼时亚马逊进行点对点付款的尝试可能为时过早。

2007年，亚马逊投资了金融科技支付平台Bill Me Later。Bill Me Later为大型零售商能够提供灵活的融资计划。尽管Bill Me Later在2008年被支付巨头PayPal收购，但亚马逊致力于提升用户支付体验的努力一直在进行。

过去几年中，亚马逊使用了多种技术来增强其支付体验，包括通过Amazon Pay推出数字钱包，收购移动支付初创公司GoPago的技术人才，内部建立各种技术以及最近开放与亚马逊市场之外的商家收购方合作。目前的Amazon Pay是一种面向客户的数字钱包，也是针对在线和实体商家以及消费者的支付网络。

潜在市场：

除了为亚马逊的核心客户提供服务外，广阔的支付市场对亚马逊来讲也是一项极具吸引力的收入线。对于像银行、Visa卡等信用卡网络和Stripe这样的支付处理器来说，每年仅刷卡费用就高达900亿美元。亚马逊不仅想尝试刷卡收费，还想方设法吸引商家加入亚马逊支付网络。亚马逊宣布，将把从信用卡网络获得的一部分利益转移给使用Amazon Pay的零售商家。利用规模和收费竞争是亚马逊的经典获客策略。

据报道，截至2017年第一季度，Amazon Pay在170个国家拥有3亿客户。随着服务扩展到法国、意大利和西班牙等新地区和新的垂直领域（包括政府支付、旅游、保险、娱乐和慈善捐助等），Amazon Pay的支付额猛增。

未来发展：场外整合，从电子商务转向全渠道支持

2019年3月，亚马逊宣布与Worldpay整合，Worldpay作为银行和信用卡公司之间的后端中介，是全球最大的支付处理器之一，每年处理超过400亿笔交易，价值约1.7万亿美元，支持120种货币的300多种支付类型。这一合作关系意义重大，因为它有潜力将亚马逊的快速支付按钮展示在数百万消费者面前，并促进与商家的分销。

从亚马逊的知识产权战略来看，这也是一个重要转折点，因为其知识产权战略强调通过内部建立专业技术和申请专利保护来推动亚马逊的市场发展。然而，受亚马逊以客户为中心的最核心理念驱动，Amazon Pay的首要任务是减少客户和商家的支付摩擦。为了实现这一目标，Amazon Pay建立了一个罕见的独立领域，并正在从电子商务扩展到跨web、移动和物联网设备的全渠道。除了一键式快速支付，亚马逊正在投资亚马逊平台外的支付解决方案，包括为设备解决方案聘请产品经理，帮助产品从家庭和办公室走向实体或销售点（POS）。

此外，亚马逊认识到，有必要使其市场对第三方的依赖多样化，即使这意味着要在平台外支持第三方。从长远来看，亚马逊可以最大程度将客户保留在亚马逊生态系统中。

商户服务是亚马逊的关键战场

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（1）无现金商店Amazon Go：刷脸支付

开发产品是亚马逊的优势领域，亚马逊在其庞大的Amazon Go商店中试用了内部生物识别支付技术Just Walk Out。该技术基于亚马逊专利，使用计算机视觉、传感器融合和先进的机器学习来提供无摩擦的支付体验。

亚马逊的未来支付方式

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用户可通过Amazon应用程序下载Just Walk Out。它授予用户进入商店的权限，并允许客户无需停下来结帐即可付款就可以拿走产品。

如今，西雅图，纽约，旧金山和芝加哥开设了25家以上的Amazon Go商店。根据RBC Capital Markets的数据，Amazon Go商店的平均年销售额约为150万美元。并计划在未来几年内开设多达3,000个Amazon Go商店，Amazon Go可能会成为价值45亿美元的业务线。亚马逊也考虑将Just Walk Out专有技术商业化，将此项技术部署在其他商店中。

亚马逊无现金商店Amazon Go

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（2）Prime Day：会员付款习惯养成

尽管Amazon Pay在美国电子商务中占主导地位，但它仍然是一种利基付款方式，在支付方面对消费者行为的影响有限。除了诸如Amazon Go之类的发明产品外，Amazon还利用Prime Day等大型促销活动来吸引人们使用Amazon Pay。

在2019年Prime Day期间，如果消费者使用Amazon Pay结账，亚马逊会为消费者提供高达30％的购买现金返还。客户在结账时使用Amazon Pay将从特定参与商家列表中获得Amazon礼品卡。亚马逊为30多家零售商提供了奖励措施，向更多品类的零售商返现可能成为未来亚马逊鼓励消费者使用Amazon Pay的方式。

（3）挥手支付：将支付数据与生物特征相关联

据报道，亚马逊正在开发支付终端，使购物者能够挥手付款。与亚马逊旗下的Amazon Go店面不同，这些终端可以放置在任何实体位置，比如咖啡店或餐厅。这一计划着眼于完全消除对实体信用卡和借记卡的需求。

虽然亚马逊尚未公开证实正在研发此类技术，但它已申请了一项“非接触式生物识别系统”的专利。该系统的工作原理是将客户的生物特征信息（如手的大小和形状）与信用卡或借记卡联系起来。这样消费者就可以在终端付款了。据报道，亚马逊正与Visa合作，在其部分办公室的自动售货机上测试该系统。它也在与万事达、摩根大通和富国银行进行谈判。

（4）语音支付：用Alexa支付汽油费

Amazon Pay副总裁Patrick Gauthier认为，像之前的电子商务和移动商务一样，语音商务具有巨大的潜力。根据CB Insights的行业分析师共识，到2022年，全球语音购物市场将从20亿美元增长到400亿美元。

在2020年1月，亚马逊表示，用户可以通过语音命令，在美国各地的11500多家埃克森和美孚加油站加油，而这些加油站可以通过使用Alexa功能的车辆或其他移动设备进行语音指挥。这项功能预计将于今年年底推出，所有交易都将通过Amazon Pay处理。亚马逊已经与金融服务技术公司Fiserv合作，通过语音命令启动加油泵，并确保支付安全通过。

尽管亚马逊尚未宣布其基于语音命令的购物功能的任何其他应用，但它在2019年进行的一项调查显示，在未来3年内，44%的客户可能会尝试语音交易。

2、数字现金账户：Amazon Cash

亚马逊现金计划弥补了在线商务（使用借记卡或信用卡作为支付方式）与线下商务（依赖现金和礼品卡等“货到付款”的方式）之间的差距。

Amazon Cash于2017年4月推出，允许客户在一家实体零售商（如CVS或7-Eleven）出示条形码（无论是物理打印还是数字打印）或与亚马逊账户相联系的电话号码，将现金存入数字账户，而无需付费。

亚马逊的数字现金账户Amazon Cash

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Amazon Cash正好符合亚马逊吸引银行存款不足和无银行存款人群的战略——客户只需要接入互联网和打印机就可以开户，而不需要银行账户或电话。在Amazon Cash推出之前，无银行账户和银行存款不足的人群是在线零售商为覆盖的客户群。

自Amazon Cash推出以来，亚马逊已经进行了几项重要的产品开发：

亚马逊的现金产品发展

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（1）Coinstar：把零钱硬币兑换到亚马逊数字现金账户中

2018年5月，Amazon Cash扩展了与Coinstar（硬币兑换机）的合作伙伴关系，允许客户在Coinstar兑换机上把硬币兑换成Amazon Cash，而不是现金或实物礼品卡。

Coinstar在大众商户和特定的金融机构中拥有近20,000个自助服务兑换机。其合作的目标是到2018年底为5,000个或更多的兑换机上启用这项新服务。

在收购全食超市之后，全食超市中的Coinstar兑换机成为Amazon Cash的新基石。调查发现，在与亚马逊竞争的高流量地区，包括沃尔玛等竞争对手处也设置有Coinstar兑换机。这种合作伙伴关系有助于亚马逊鼓励客户在其网站上有更多消费，并符合亚马逊强化其生态系统和增加参与度的核心战略目标。

（2）PayCode：离线现金支付

亚马逊金融科技战略的最新支柱是，将没有数字支付基础设施的地区引入亚马逊生态系统。

通过PayCode，亚马逊允许那些以前无法在亚马逊上购买商品的消费者通过该网站购买商品，并通过二维码以现金支付。亚马逊在哥伦比亚、智利、香港、肯尼亚、印度尼西亚、马来西亚、菲律宾、秘鲁、台湾和泰国等国家试点PayCode。随后，该计划扩展到巴巴多斯、哥斯达黎加、牙买加、哈萨克斯坦和乌拉圭，并于2019年9月对美国开放。

该计划是与Western Union建立了合作伙伴关系，后者为Amazon提供了实现离线现金支付所需的金融基础设施。在这些地区，消费者可以通过访问Western Union地点并以现金存款的方式来支付Amazon购买的费用。

PayCode为亚马逊提供了一种战略性评估方式来评估哪些市场可能对亚马逊核心零售平台的未来扩展最有意义，该平台目前在17个国家/地区运营。还可以扩大在活跃零售市场中租金不足人群的使用。

（3）Amazon Allowance：适合儿童的解决方案

除了瞄准无银行账户和资金不足的人群之外，亚马逊还希望利用Amazon Cash功能来吸引下一代消费者。

2015年年中，亚马逊推出了Amazon Allowance，后来被纳入Amazon Cash范围。使用Amazon Allowance，并在家长同意的情况下，孩子们可以建立自己的亚马逊账户，并使用他们的Amazon Allowance进行购买。父母可以将经常性资金分配到孩子的账户上，并获得额外的控制权来监督孩子购买的东西。然而，亚马逊于2020年7月停止了这一功能。

Amazon Allowance页面

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亚马逊也在改善儿童对该平台的访问方面进行了投资。2017年12月，亚马逊旗下的Alexa基金参与了绿光金融（Greenlight Financial）1600万美元的A轮融资，后者是一家面向年轻消费者的另类借记卡发行商。有了这张卡，家长们可以通过移动应用程序管理支出限额，并为孩子分配资金。2018年3月，Greenlight Financial宣布将拥有10万名客户，自投资以来，客户群增长了300%。2019年8月，绿光从富国银行（Wells Fargo）、摩根大通（J.P.Morgan Chase）、Drive Capital、Relay Ventures和TTV Capital等投资者手中筹集了5400万美元的B轮融资。

Greenlight

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Greenlight Financial的核心业务与Amazon内部计划相辅相成，即通过增加年轻消费者的渗透率来增加Amazon Cash客户。

潜在市场：

亚马逊尚未公布Amazon Cash的用户数量，但明显市场机会巨大。美国联邦存款保险公司2017年对无银行存款和银行存款不足家庭的全国调查显示：

2017年，约有6.5％或840万美国家庭（包括1410万成年人和640万儿童）没有银行账户。2017年，大约有2420万美国家庭（包括4890万成年人和1540万儿童）的银行存款不足。国际机会也很大。例如，印度有1.9亿公民没有银行账户，墨西哥有银行账户的成年人只有37%。Amazon Cash可以成为在该人群获客的的推动力，从而支持Amazon的目标，即增加在Amazon平台上进行交易的客户数量。

现金账户满足了低收入阶层中服务不足和未得到服务的人群

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未来发展：

亚马逊并不在其现有渠道之外寻找增长机会。

亚马逊可以继续将Amazon Cash和PayCode计划扩展到人流量大的其他合作伙伴（例如购物中心，大学，杂货店等）或其他人口稀少且QR码越来越受人们欢迎的支付地区。亚马逊还可以利用Whole Foods推出更多Coinstar服务亭，以独特的方式扩大Coinstar合作伙伴的影响力。

亚马逊可以继续将Amazon Cash和PayCode计划扩展到其他拥有高流量的合作伙伴（例如商场、大学、杂货店等）或资金不足且二维码支付受欢迎的地区。亚马逊还可以利用Whole Foods推出更多的Coinstar Kiosk，以独特的方式扩大Coinstar合作伙伴关系的影响力。

3、贷款产品

与其他金融服务产品相比，贝索斯对亚马逊扩大借贷业务的愿望的更为积极。他在2016 年致股东的年度信中概述了亚马逊扩大贷款规模的目标：通过继续与合作银行合作管理大部分信贷，降低零售商家信贷风险。如今，亚马逊的商业贷款可在美国，英国，德国，加拿大，中国，法国，印度，意大利和西班牙使用。亚马逊还以合作伙伴卡的形式在美国提供消费贷款。

（1）中小企业贷款

亚马逊贷款最初于2011年启动，旨在帮助小型企业在亚马逊上融资和销售更多商品。2018年，亚马逊与美国银行美林银行（Bank of America Merrill Lynch）合作，以邀请方式发放贷款，金额在1,000美元至75万美元之间。2020年，亚马逊与美国高盛和德国ING建立了类似的合作伙伴关系。作为与高盛旗下Marcus品牌达成交易的一部分，该银行将邀请部分商家申请最高100万美元的信用额度。这是亚马逊首次向第三方金融机构开放其卖家销售数据库，以做出承销决策。在德国，亚马逊和荷兰国际集团将向中小企业提供1万至75万欧元（11,250-85,2327美元）的贷款。

亚马逊已经向2000多家中小企业发放了50亿美元贷款（2011-2019）

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据英国《金融时报》报道，亚马逊的贷款业务增长可能正在放缓，2017年和2018年分别只有4.7%和2.6%。这可能是因为亚马逊在不增加银行债务的情况下放贷资金受到限制，也可能是一个战略决策，即限制增长以避免监管部门的注意。

2018年10月，亚马逊将贷款业务扩展到美国运通发行的企业卡之外，努力打造自己的B2B平台Amazon Business，并吸引新业务进入市场。根据加拿大皇家银行资本市场（RBC Capital Markets）的数据，Amazon Business于2015年推出，截至2017年7月，该B2B平台的商业客户超过100万，2019年，B2B平台的总收入增长速度是亚马逊总收入增长20.5%的3倍。

卡片Amazon Business Prime吸引了由于商业信用记录有限而被传统银行拒绝的客户，最初在美国推出，现在在英国，德国，日本以及最近的加拿大都可以使用。额外福利包括让企业控制员工支出、开支和库存管理的分析工具，以及亚马逊网络服务（AWS）的折扣。优质会员可以获得额外的奖励，比如优先配送和定价。

该卡片专注于各行业中的成长性中小企业

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亚马逊还提供按发票支付等服务，允许选定的小企业立即购买，并在30天内付款，如果客户有亚马逊Prime商业账户，则在45-60天内付款。此外，它还与Synchrony Bank合作，为中小企业提供循环信贷额度和全额支付信贷额度。

预计到2021年，全球B2B电子商务交易额将达到9万亿美元，其中1.8万亿美元来自美国——据报道增长速度高于在线零售额。亚马逊正寻求与中小企业复制其消费者分支的网络效应，因为拥有更多亚马逊商业客户将提高其连接B2B买家和卖家直接交易的能力，从而实现成本节约。

（2）消费贷款

亚马逊提供Amazon Prime卡来服务于两个更广泛的企业目标的实现：发展Prime客户和增加市场销售额。为了吸引信用卡客户，亚马逊一直在增加Prime会员独有的特权。持卡人可能会比非持卡人在亚马逊上花费更多，这也有利于亚马逊的市场（并提高客户忠诚度）。

在消费者方面，亚马逊已经为Prime和非Prime客户试用了几种合作伙伴卡，其中包括：

Amazon Prime Store Card——与合作伙伴Synchrony Bank于2015年推出，这是亚马逊第一张专为Prime客户提供的信用卡，在亚马逊购物时提供5%的无限制现金返还。Amazon Store Card ——为非Prime客户提供Prime Store Card的某些好处。但不提供5％的现金返还津贴。Amazon Prime Rewards Visa联名卡——2017年随Visa推出，这张卡在亚马逊和Whole Foods为Prime会员提供5%的现金返还，在加油站、餐厅和药店提供2%的现金返还，在其他所有活动中给予1%的现金返还。Amazon Rewards Visa联名卡——为非Prime客户提供的带有Visa卡的合作伙伴卡，该卡在亚马逊和全食店购物时提供3%的现金返还，在加油站、餐厅和药店提供2%的现金返还，在其他所有商品上提供1%的现金返还。

亚马逊商店卡（有限使用）和信用卡（日常使用）

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Amazon Reload——仅可用于Prime会员的可充值数字借记卡，可在购买亚马逊商品时返利2％。该卡直接链接到消费者的支票帐户，并且可以定期或一次性重新加载。Amazon Credit Builder——在19年第2季度，亚马逊与Synchrony银行合作，创建了一个计划，帮助无银行存款和银行存款不足的客户提高信用卡的信用。与银行提供的担保信用卡一样，它要求在开户时一次性存入100美元至1000美元，然后这就成为信用卡的信用额度。

Prime会员可获得2%现金返还

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Amazon Prime Store Card和Amazon Store Card都是亚马逊为消费者在亚马逊购买商品提供的信用卡：

如果能在6个月内付清，需要购买金额为150美元或以上。如果在12个月内付清，需要购买金额为600美元或以上。如果24个月内付清，需要使用Amazon purchases。

亚马逊也经常成为消费信用卡积分的目的地，包括Chase Freedom、Discover Cash Match和美国运通的Blue Cash。

（3）未来发展：

2018年，亚马逊将5%的现金返还奖励扩大到使用Prime Rewards Visa卡在全食超市购物。这个例子说明亚马逊如何为优质客户增加额外优惠和独家优惠，使卡片更具竞争力，对店内客户更有吸引力。

亚马逊加大奖励力度吸引新的优质客户

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从更广泛的意义上讲，亚马逊的Visa卡表明它正在从有限使用的商店卡发展到日常使用的卡。亚马逊为资金不足的消费者提供了更多选择，并提供了更广泛的服务——从现金返还奖励和商店信用卡，到接受SNAP优惠作为支付方式，推出有担保的信用卡用于信用重建，这表明该公司正在寻求将尽可能多的消费者带入信贷市场，并激励他们通过与生态系统挂钩的额外津贴来维持生计。

4、亚马逊的下一个财务支柱

尽管亚马逊在支付、现金和贷款领域迈出了坚实的脚步，但它也可能寻求在金融服务生态系统中进一步扩张。

（1）支票账户

早在2004年，亚马逊就已经获得了链接银行账户信息和预付卡的专利。如下所示，这些专利为亚马逊发行的银行账户提供了支持。

亚马逊的竞争优势在于其云基础设施和在线托管。如果亚马逊真的决定提供全面的银行账户服务，那么亚马逊网络服务AWS将使其能够拥有比传统银行或其他大型科技竞争对手更安全的云操作。

2004年亚马逊专利显示有银行账户

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然而，据The Information报道，虽然亚马逊主要通过其Amazon Cash产品推动了支票业务，但它似乎放弃了创建自己的支票账户的计划，以避免受到严格的银行法规的约束。

（2）保险

保险市场和产品可能是亚马逊的下一个财务支柱。

据报道，最早进入该领域的是2016年4月在英国推出的白标服务Amazon Protect，该服务为从耳机到厨房用具的消费品提供意外和盗窃保险。通过与The Warranty Group的London General Insurance Company的合作关系对索赔进行承保。此后，该程序已扩展到其他欧洲国家，包括西班牙，意大利，德国和法国。

2018年6月，Assurant以25亿美元购买了在英国和国外承销Amazon Protect的The Warranty Group。此次收购可以使Amazon Protect更加轻松地扩展到Assurant的新市场。

与此同时，亚马逊于2018年5月率先在印度保险科技创业公司Acko投资1200万美元。Acko提供传统的汽车和自行车保险，但它越来越专注于“互联网经济”交易，主要包括电子商务、旅游和以乘车为重点的产品，如与Ola的旅行保险计划。

2018年9月，亚马逊向印度公司注册处提交文件，开始销售自己的健康、人寿和普通保险产品，这让它对印度保险市场的兴趣更加明显。2019年3月，亚马逊从印度保险监管和发展局（Insurance Regulation and Development Authority of India）获得公司代理许可证，为公司进一步发展扫清了道路。

在Covid-19疫情期间，亚马逊开始向其在印度的卖家提供免费健康保险，由Acko负责保单、索赔和报销。

2019年9月，亚马逊推出了Amazon Care试点项目，这是为其在西澳州西雅图地区的员工提供的健康保险服务。这是该公司与摩根大通（J.P.Morgan Chase）和伯克希尔哈撒韦（Berkshire Hathaway）合资企业的一部分，名为Haven Healthcare。总部位于西班牙的BBVA也已开始在亚马逊上进行产品销售。这种关系可能导致银行出售包括保险在内的各种产品。由于亚马逊将从其平台上进行的每笔金融服务交易中获得收益，所以它可能会寻求让其他银行和金融机构在网上销售自己的服务。

二、美国以外的市场策略

根据摩根士丹利研究部门的数据，亚马逊在新兴市场的长期收入是竞争对手阿里巴巴的2-3倍。亚马逊正在积极进入新兴市场进行扩展，同时也在开发新的金融服务产品方面进行试点并发挥更深的作用。新兴市场的移动互联网迅速普及，中产阶级人口逐渐增加但缺乏传统基础设施。如今最著名的两个新兴市场是印度和墨西哥。

1、印度

扩大在印度的业务是亚马逊更广泛市场战略的核心，据报道，亚马逊已在其口头承诺的70亿美元中投资了60亿美元（高于2016年提出的50亿美元承诺）。

2020年1月，亚马逊宣布向印度追加10亿美元投资，以帮助印度中小企业在亚马逊平台上做生意。贝索斯预计到2025年，这个亚马逊零售平台将出口价值100亿美元的印度商品。

2020年6月，亚马逊通过其支付部门在印度推出了智能商店（Smart Store）功能。这项功能允许小企业在亚马逊市场上建立一个数字店面，顾客可以通过扫描二维码进入。客户可以通过亚马逊钱包、信用卡和借记卡进行在线支付，或者按月分期付款。

（1）亚马逊的投资和并购集中在印度

与亚马逊更广泛的投资组合相比，亚马逊在全球金融科技领域的投资和收购规模较小。然而，亚马逊的投资和并购集中在印度，这与亚马逊在印度扩张、扶持中小企业、推动更多市场销售的战略愿望相一致。

亚马逊在印度的金融科技投资与并购

来源：CBinsights

（2）支付

与美国的战略类似，亚马逊正在投资以实现更快捷、无摩擦的支付，以帮助促进市场销售——这一直是这家电子商务巨头的重点。

2016年第1季度，亚马逊收购了Emvantage Payments，并很快将Emvantage Payments整合到Amazon Pay中，2016年12月作为数字钱包重新推出。

2018年6月是亚马逊在印度建立电子商务市场五周年纪念日。为了庆祝，贝索斯给顾客写了一封信，向那些在网上购买价值1000卢比（13美元）商品的顾客提供250卢比（3美元）的现金回馈，这些现金将存入Amazon Pay钱包。这一举措从战略上推动消费者转向支持Amazon Pay。

亚马逊公布2017财年收入740万卢比（111万美元），早期亏损17.7亿卢比（2660万美元），其中一部分烧钱是建立企业的固定运营成本造成的，但也有人把钱花在促销优惠上以获得客户。亚马逊坚信其客户终身价值（LTV）超过了其客户获取成本（CAC），这就是它在价格上继续具有竞争力的原因。

2016-2017财年亚马逊支付在在印度的支出与收入

来源：CBinsights

当时，亚马逊还宣布将向印度数字支付业务注入更多资本。2020年1月，印度Amazon Pay从毛里求斯和新加坡的子公司筹集了135亿卢比（1800万美元），使其筹集的总资本达到433亿卢比（5800万美元）。

2018年5月，亚马逊与万事达卡为ToneTag的B轮融资共同投资了800万美元进行。ToneTag是非接触式支付硬件和软件提供商，可以在商家（例如，移动设备，销售点，读卡器）和客户（例如，移动钱包，移动银行应用程序）交互点处进行集成。ToneTag平台将被整合到Amazon Pay中，这将扩大Amazon在印度的覆盖范围，覆盖范围包括ToneTag报告的5000万消费者（包括商家、停车场和餐厅）和25000个零售豆荚（商家用来接受付款的公司硬件产品）。这一合作还将把亚马逊支付在印度的业务扩展到线下商务，这一里程碑亚马逊在美国花了10年。

Tonetag

来源：CBinsights

2018年8月，亚马逊收购了位于印度的一体式移动平台Tapzo，该平台将各种应用程序集合在一起。此举将使亚马逊能够为机票预订和其他多样化的交易提供便利。

此外，这类工具将帮助亚马逊学习如何在一个平台上无缝地整合产品和服务。并将从中学到的经验和教训推广到包括美洲在内的其他市场。

亚马逊还与一些点播、高频业务合作，包括食品配送应用Swiggy和票务应用BookMyShow，所有这些都可能提高支付处理量。

亚马逊专注于印度的高频交易，以提高支付能力

来源：CBinsights

2019年4月，亚马逊在印度推出了针对Amazon Pay的点对点支付功能。除了使用数字钱包在网上和商店进行购物外，这还使用户可以向亲朋好友付款。

（3）借贷

亚马逊2018年的首批股权投资之一是对Capital Float的2200万美元C-II系列投资，该平台为中小型企业提供营运资金融资。投资完成后，Capital Float报告称，该公司在300个城市拥有8万名客户，发放了1.7亿美元贷款，每月发放了1万笔贷款。2020年4月，Capital Float从包括亚马逊在内的现有投资者那里额外筹集了1500万美元。

Capital Float也已扩展到零售商的销售点融资，为借款人提供了一个在线支付网关以偿还贷款，并开始试点替代承销模式。

这项投资是对亚马逊支持中小企业的更广泛的努力的补充。2017年，亚马逊与Baroda银行合作，向数以千计的亚马逊电子卖家提供贷款，以帮助供应商在季节性高峰期间扩展业务并为库存提供资金。

2018年6月，亚马逊在印度启动了一项新的贷款试验，启动了一个借方和贷方获得竞争性贷款的平台。亚马逊已经为该平台引进了5家贷方，包括投资组合公司Capital Float，Capital First，Baroda银行，Aditya Birla Finance和Yes Bank。

2019年4月，亚马逊宣布了其与借贷平台FlexiLoans的首次借贷API整合。通过这种合作关系，印度的亚马逊卖家可以直接在其亚马逊卖家页面上设置贷款。FlexiLoans为资金不足的亚马逊卖家提供资金和无抵押贷款，并在2016年至2019年期间处理了10,000笔贷款。

在消费者方面，亚马逊与ICICI银行合作提供信用卡，为Prime会员提供5%的现金返还，非Prime会员提供3%的现金返还。

2020年4月，亚马逊与Capital Float合作在印度推出了其Amazon Pay Later服务。Pay Later是一种即时信用服务，可在Amazon.in上进行免息购买并支付最高800美元的账单。

（4）保险

亚马逊最近对印度保险业的投资之一是19年第一季度向Acko进行的6,500万美元C轮融资，这使该公司的估值达到了3亿美元。这项投资是亚马逊在第二季度对B轮投资1200万美元的又一轮投资。

Acko报告称，其平台上有2000万客户用于B2C和B2B保险，以及用于机票取消，乘车和驾驶员保护的第三方小额保险。Ola、redBus、Zomato、UrbanClap和Amazon是使用Acko进行覆盖的15家公司之一。

在2019年，亚马逊获得了在印度销售第三方保险产品的许可证。此外，亚马逊还推出了一项功能，可通过其Amazon Pay钱包在印度支付保险费，并一直在其平台上推广Acko提供的汽车保险产品。

印度为亚马逊提供了尝试其保险业务的巨大机会。在2001年至2019年期间，该国的整体保险渗透率从2.7％增至3.7％，这意味着亚马逊有大量潜在客户。在未来几年中，印度保险市场的整体价值估计将超过2000亿美元。

2、墨西哥

亚马逊将从印度金融服务扩张中学到的经验应用到墨西哥。

自2017年3月以来，亚马逊在墨西哥推出了Amazon Prime，Amazon Cash和Amazon Cash借记卡。所有这些都与亚马逊的更广泛战略相一致，即建立低摩擦支付服务以吸引在线消费者，然后为购物者提供信用卡和借记卡替代品以建立忠诚度。

Amazon Cash于2017年10月在墨西哥推出。类似于美国模式，它允许客户通过便利店的连锁店（如7-11）和下图所示的其他商家的存款（最高10,000比索，或444美元）充值。

2018年3月，亚马逊与墨西哥银行合作伙伴Grupo Financiero Banorte推出了借记卡，名为Amazon Recargable。像Amazon Cash一样，客户可以在全国各地的便利店将现金存入借记卡。

亚马逊支付业务在墨西哥的接入点：Amazon Cash和Amazon Recargable

来源：CBinsights

亚马逊的金融服务推广对墨西哥意义重大，因为许多客户都没有银行账户，现金是所有购买的大约90％的首选付款方式。亚马逊可能使得客户首次体验借记卡，这意味着墨西哥是亚马逊将线下购买转化为在线商务的未开发机遇。

据报道，在2019年3月，亚马逊正在与墨西哥中央银行合作开发移动支付系统。该系统也称为CoDi，允许人们使用二维码支付在线和离线购物的费用。CoDi于当年春季作为小型试点首先推出，并于2019年10月全面推出，共有33个银行参与。亚马逊的主要零售业务仍落后于墨西哥的竞争对手MercadoLibre，因此拥有更多的墨西哥支付基础设施可能是亚马逊追赶的有力杠杆。

尽管外界对亚马逊进军银行业的声音不绝于耳，但其目前的产品开发和投资决策表明，亚马逊正在应用现代银行业的经验，专注于构建适用于亚马逊用户（商家和消费者）的生态系统。其金融服务产品的构建服务于核心战略目标——增加用户对亚马逊生态的参与，而非构建适用于所有人的未来银行。从某种意义上说，亚马逊正在为自己建立一家“银行”，这可能比成立一家控股银行更具吸引力。